GRA GIEŁDOWA – PODSUMOWANIE NA KONIEC 01/2023

Za nami pierwszy miesiąc Gry Giełdowej (IV Edycji).  W styczniu można było zaobserwować wzrosty na większości spółek. RPP utrzymała stopy procentowe na poziomie 6,75% - zobaczymy jaki ruch wykona na początku marca 2023 w obliczu rosnącej inflacji bazowej. Przed nami prawdopodobnie spadki na giełdach w kolejnych miesiącach. Historycznie na szczytach stopy procentowe w Polsce były zawsze wyższe niż infalcja:

- W 08/2004 stopa referencyjna w Polsce = 6,5% vs. inflacja 4,6%. Różnica + 1,9%

- W 06/2008 stopa ref. w Polsce = 6,0% vs. inflacja 4,8%. Różnica + 1,2%

- W 05/2012 stopa ref. w Polsce = 4,75% vs. inflacja 4,3%. Różnica + 0,45%

- W 01/2023 inflacja = 17,2%. Stopa ref. min 15%-20% w 2023?

Wniosek jest taki, że w kolejnych miesiącach / kwartałach stopy gwałtownie wzrosną, aby dążyć do przebicia poziomu inflacji. To będzie kwestia czasu, kiedy WIBOR / stopa referencyjna będzie powyżej 15-18%. Trzeba dodać, że CPI podąża za PPI, która w styczniu była na poziomie 18,5% r/r. Idąc tym tropem może się okazać, że w 2023r. zarówno CPI jak i stopy procentowe będziemy mieć na poziomie ca. 18%. Czekają nas mega przeceny na rynku akcji oraz nieruchomości. Uważam, że po tym kataklizmie, który nadchodzi, kredytobiorcy skutecznie zostaną wyleczeni do końca życia z zaciągania zobowiązań kredytowych.

Czas pokaże, czy w tym roku dobrą inwestycją będą bezpieczne aktywa, tj. mieszkania o rentowności 3-4%, czy może lokaty w bankach, akcje, obligacje inflacyjne, kryptowaluty😉, kontrakty futures lub np. ETF-y (przykład WIG-u od początku stycznia 2023 pokazuje, że byłaby to dobra inwestycja, tj. inwestor odnotowałby zysk na poziomie +6,44%). Powodzenia w pomnażaniu swoich środków!

Sprawdźmy jak sobie radziły portfele naszych uczestników - poniżej szczegółowe portfele oraz ranking uczestników.

Na koniec stycznia 2023 wszyscy uczestnicy osiągnęli dodatnią stopę zwrotu z inwestycji tj. KULCZYK (+23,23%), DZIADEK STALIN (+19,95%), CHEATER (+15,82%), DUMA_ORWAY (+7,70%), XMEN (+5,83%) oraz JAGERMEISTER (+5,68%). I tak KULCZYK zawdzięcza swoją pozycję w trafną inwestycję w w Cognor (+56%) , DZIADEK STALIN w ENTER (+ 29%), CHEATER w ONDE (+43%), DUMA_ORWAY w VOTUM (+16%), XMEN w GRUPA PRACUJ (+21%) natomiast JAGERMEISTER w LIVECHAT (+16%).

Po pierwszym miesiącu walki, bezapelacyjnym zwycięzcą i samotnym liderem jest KULCZYK – gratulacje – trzymam kciuki za kolejny miesiąc walki😊!

Podsumowując, przez pierwszy miesięcy gry giełdowej, portfele czterech uczestników, tj. KULCZYK, DZIADEK STALIN, CHEATER oraz DUMA_ORWAY osiągnęły lepszy zwrot niż WIG. A zatem wszyscy otrzymaliby darmowy 6 miesięczny abonament gdyby dziś był dzień 30/06/2023😊!!!

Przed nami kolejny miesiąc ciężkiej walki. Do usłyszenia na początku marca 2023.

WYNIKI NA KONIEC STYCZNIA 2023 (- 4,39% M/M)

Czas na podsumowanie moich działań / przedstawienie wyniku na koniec stycznia 2023. I tym razem nie zakupiłem żadnej spółki akcyjnej. Po pierwszych podwyżkach stóp procentowych, wprowadziłem w życie moją naczelną zasadę na rynku akcji: kupuj kiedy stopy procentowe spadają, sprzedawaj kiedy stopy procentowe rosną. A więc mój Plan Inwestycyjny musiał został odłożony na bok – sprzedałem prawie wszystkie spółki z portfela akcyjnego i zacząłem inwestować w kontrakty na MWIG40 „na krótko”, co miało również (negatywny) wpływ na wynik finansowy w poprzednim miesiącu.

Uważam, że w najlbliższym roku / dwóch będzie można sowicie zarobić inwestując w kontrakty na spadki indeksów oraz być może fundusze obligacyjne. USA, UE i UK podnoszą wciąż stopy procentowe, Polska również, ale czyni to zdecydowanie za wolno co spowoduje, że kurs USD/PLN będzie niebawem na poziomie nawet 6 (ropa, gaz i prad będą bardzo drogie, co jeszcze bardziej podkręci inflacje). Czeka nas inflacja na poziomie ca. 20% i wyższa oraz niezadowolenie społeczne. Rząd dolewa jeszcze oliwy do ognia – wprowadza tarcze, wakacje kredytowe i dotacje do węgla i gazu – są to dodatkowe czynniki inflacjogenne. Jeśli jeszcze wprowadzi ceny maksymalne jak Węgry, zabraknie produktów sklepach. RPP niechętnie chce podnosić stopy procentowe, aby nie zdusić gospodarki - jestem przekonany, że w pierwszym / drugim kwartale 2023 RPP zorientuje się, że inflacja mocno im odjeachała i wtedy zacznie się panika – podwyżki stóp procentowych o 200 bps co miesiąc (to już miało miejsce na Węgrzech, gdzie stopy są na poziomie ca. 13%, a inflacja 24,5%). Inflacja będzie przyśpieszać – teraz w Polsce mamy poziom CPI 17,2% r/r (przy PPI na poziomie 20,4% r/r) – historycznie stopy procentowe na szczytach były wyższe niż inflacja, co oznacza, że, RPP w 2023 będzie zmuszona gwałtownie podnieść stopy procentowe nawet do poziomu 15%-20% (podobnie jak w latach 75-80 w USA), co przed wyborami będzie niepopularnym rozwiązaniem. I o ile np. cykl podnoszenia stóp procentowych w USA czy Szwajacarii zmierza ku końcowi (inflacja tam jest o wiele niższa niż w Polsce), to nasi fachowcy łudzą się, że u nas inflacja zaraz samoczynnie spadnie (przy ujemnych realnych stopach procentowych na pozimie ca. 10%). Przypomnę tylko, że wychodzenie z infacji dwucyfrowej trwa latami. Czekają nas mega przeceny na rynku akcji oraz nieruchomości. Uważam, że po tym kataklizmie, który nadchodzi, kredytobiorcy skutecznie zostaną wyleczeni do końca życia z zaciągania zobowiązań kredytowych.

Poniżej przesyłam Plan Inwestycyjny, który został przesłany do subskrybentów i dot. 35 zakupionych spółek w portfelu wraz ze sprzedanym Wieltonem i Brasem (26 nazw spółek zostało zamazanych). Niebawem będę odkrywał moje założenia i porównam je z realnymi transakcjami na poszczególnych walorach.

A jak wyglądał portfel na koniec stycznia 2023? Zrzut z rachunku maklerskiego poniżej. Wynik miesiąc do miesiąca to ca. -4,39% m/m (- PLN 4.043,69😊). Od początku listopada 2020r. daje to wynik ca. +0,83% (+PLN 727,66). A jak od listopada 2020 zachowywał się WIG? Szybko licząc urósł o 37,99%. Tym razem osiągnąłem wynik gorszy niż WIG – działam dalej, nie poddaje się😊. Do usłyszenia na początku marca 2023!

PLAN INWESTYCYJNY (35 SPÓŁEK):

PORTFEL (31/01/2023):

PORTFEL (30/12/2022):